Перечень необходимой информации для оценки акций
1. Описание бизнеса
Общая информация о компании:
- Подробное описание основных видов деятельности, выпускаемой продукции и (при наличии) предоставляемых услуг;
- История развития Компании;
- Организационная структура Компании, включая структуру управления Компании и ее дочерних предприятий.
- Устав и изменения к уставу, годовые и ежеквартальные отчеты, представляемые в ФКЦБ за предшествующие три года, решения уполномоченных органов управления, касающиеся финансово-хозяйственной деятельности Компании, организационной структуры и структуры управления;
- Структура собственности и изменения в структуре собственности, имевшие место сделки с акциями;
- Перечень и характеристика всех дочерних и зависимых предприятий Компании;
2. Отрасль и конкурентная среда
- Имеющаяся информация, характеризующая текущее состояние отрасли, ее структуру, а также перспективы ее будущего развития (копии исследовательских или аналитических отчетов как приобретенных, таки разработанных сотрудниками Компании);
- Исторические данные по доле продаж/закупок продукции;
- Сводное описание конкурентоспособной позиции Компании на региональном рынке (сильные, слабые стороны Компании, возможности и угрозы/риски);
- География поставок продукции, описание рынков сбыта продукции Компании, динамика за последние три года;
- Степень зависимости от основных потребителей продукции и от основных поставщиков сырья;
- Характеристика основных конкурентов, производящих аналогичную продукцию, способных существенно повлиять на долю рынка Компании.
3. Историческая финансовая отчетность и управленческий учет
- Подтвержденная аудитором финансовая отчетность Компании за предшествующих три года (бухгалтерский баланс ф.1, 2, 3, 4, 5, пояснительная записка – для годовой отчетности; — бухгалтерский баланс ф.1, 2 – для квартальной отчетности);
- Декларации по налогу на прибыль за три последних года;
- Расшифровки не типичных доходов или расходов за последние три года;
- Подробная информация обо всех проведенных операциях с имуществом и прочих неторговых операциях или о существенных обязательствах, оплаченных Компанией, выходящих за рамки обычной деятельности, после даты последней отчетности, проверенной аудитором;
- Перечень земельных участков, числящихся на балансе Компании по состоянию на дату оценки Правоустанавливающие документы на земельные участки (гос.акты о пользовании, свидетельства права собственности, договора аренды, выписки из кадастровых планов). Ставки налога на землю, арендной платы.
- Перечень кредиторской задолженности на дату оценки г. по срокам возникновения;
- Перечень нематериальных активов на дату оценки.;
- Перечень и характеристика дебиторской задолженности на дату оценки по срокам возникновения, наличие безнадежной к взысканию и просроченной задолженности (полный список дебиторов с указанием даты возникновения, предполагаемой даты гашения);
- Перечень краткосрочных и долгосрочных финансовых (вложений) инвестиций на дату оценки и их краткая характеристика (по каждому займу в отдельности: дата, сумма, ставка, сроки, проценты, прогнозируемые выплаты по существующей задолженности);
- Детальная информация (договора) о предоставлении краткосрочных и долгосрочных займов, ссуд, коммерческих кредитов;
- Детальная информация о полученных краткосрочных и долгосрочных займах, ссудах, коммерческих кредитов;
- Гарантии и поручительства, залоги активов и продукции выданные, предоставленные в обеспечение обязательств за третьих лиц, включая дочерние и зависимые общества;
- Гарантии и поручительства, полученные в обеспечение обязательств Компании от третьих лиц, залоги имущества, продукции, предоставленные в обеспечение обязательств Компании, в том числе предоставленные третьими лицами.
4. Основные средства
- Расшифровка основных средств на дату оценки с указанием характеристик (общие характеристики: инвентарный номер, наименование, год изготовления, год ввода в эксплуатацию, первоначальная и остаточная балансовые стоимости, накопленный износ, шифр нормы амортизации по ЕНАО, код по ОКОФ, годовая норма амортизации; дополнительные характеристики: по зданиям и сооружениям – строительный объем, этажность, площадь застройки, общая площадь, конструктивные решения, документы БТИ, свидетельства о регистрации права собственности; по передаточным устройствам: протяженность, физические и технические характеристики; по машинам и оборудованию — тип, марка, мощность; годовой износ по основным средствам); отчеты об оценке имущества;
- Указать когда была проведена переоценка, на какую дату, какой организацией, номер отчета.
- Незавершенное строительство (стр. 130) — перечень объектов на дату оценки, с датой начала строительства, с предполагаемой датой окончания строительства, с разбивкой по новому строительству и тех.перевооружению, так же указать объекты которые не предполагается достраивать;
- Методы начисления и нормы амортизации, используемые Компанией. Для определения нормы амортизационных отчислений для каждой группы основных средств информацию необходимо представить в следующем виде:
5. Поставщики
- Кто является основными поставщиками сырья для производства продукции Компании?
- Является ли кто-либо единственным поставщиком той или иной продукции?
- Возникали ли проблемы с получением материалов? (например, в связи отсутствием денежных средств на приобретение сырья и т.д.)
- Имеются ли у Компании договора, гарантирующие поставки или стоимость ключевых материалов?
- Каковы ожидания руководства в отношении затрат на сырье и материалы на последующие 3-5 лет? (например, будут ли они стабильны; будут ли они расти быстрее инфляции, и если да, то насколько, и т.д.)
6. Руководство и сотрудники
- Общая численность персонала с разбивкой на производственный, не производственный и административный. Изменение их соотношения по годам за последние три года.
- Имеется ли зависимость Компании от каких-либо ключевых специалистов, которым было бы сложно найти замену и потеря которых поставила бы под угрозу хозяйственные операции?
- Каковы ожидания руководства в отношении затрат на рабочую силу? (например, будут ли они стабильны; будут ли они расти быстрее инфляции, и если да, то насколько, и т.д.), предполагается ли сокращение кадров?
7. Бюджет и прогнозы
- Описание ожиданий, целей и долгосрочных планов Компании в отношении продукции или услуг, системы сбыта и клиентов, роста объемов деятельности и т.д.
- Бизнес-план на ближайшие 3 года (при наличии), с указанием использованных допущений, а также данных в отношении баланса, отчета о прибылях и убытках, отчета о движении денежных средств, процентных расходов, операционных расходов;
- Прогноз доходов на ближайшие 3 года
- Прогноз расходов на ближайшие 3 года
- Прогноз капитальных вложений на ближайшие 3 года, например:
- Структура себестоимости с разбивкой по основным статьям затрат за последние три года.
- Обоснование основных допущений, которые были сделаны при разработке прогнозных финансовых показателей:
- — Доходов;
- — Операционных и административных расходов;
- — Потребностей в оборотном капитале;
- — Капитальных вложений;
- Каковы основные риски, стоящие перед Компанией? (Колебание курса валют, необходимость получения и наличие иностранной валюты, конкуренция, экономические условия и т.д.).
Всю информацию необходимо предоставить в бумажном и электронном виде.